Analisis Saham* - McCormick & Company, Inc (MKC)
Aries Yuangga, Wakil Penasihat Berjangka
Yuk kita simak kondisi saham berusia 135 tahun yang akan rilis pendapatan pada hari ini
McCormick & Company, Inc (MKC), perusahaan terkemuka dalam industri bumbu dan rempah-rempah, akan merilis laporan keuangan untuk kuartal pertama 2024. Ekspektasi analis menunjukkan penurunan pendapatan sebesar 0.8% dan laba per saham (EPS) sebesar 1.7% dibandingkan dengan periode yang sama tahun sebelumnya. Pada kuartal sebelumnya, MKC mengalami penurunan pendapatan yang tidak sesuai dengan perkiraan analis, tetapi melaporkan kejutan positif dalam EPS. Saham MKC mengalami fluktuasi harga, dengan penutupan terakhir pada $69.48. Pendapat analis dari Consumer Edge Research, Barclays, Stifel, dan TD Cowen memberikan pandangan yang beragam terhadap saham MKC. Faktor-faktor seperti inflasi biaya, biaya pemasaran, lanskap konsumen, dan pengaruh valuta asing dapat mempengaruhi kinerja saham perusahaan. Meskipun demikian, MKC tetap fokus pada strategi pricing dan akuisisi untuk mendukung pertumbuhan. Dalam mengambil keputusan investasi, investor perlu mempertimbangkan semua faktor ini.
Berdasarkan grafik saham MKC saat ini:
Analisis Teknikal Saham* McCormik
Harga saham MKC terpantau berada dalam downtrend dalam horizon jangka panjang, mengingat penurunan pada akhir September 2023 lalu telah menembus support jangka panjang yang terbentuk pada Maret 2023 di level $70.
Potensi koreksi: Harga saham MKC yang telah turun lebih dari 36% sejak akhir tahun 2023 memiliki potensi koreksi naik ke area Fibonacci retracement 38,2% atau bahkan hingga 50% dan 61,8%
Weekly candle pekan lalu yang ditutup bullish menjadi indikator price action bahwa ada kemungkinan MKC akan kembali menguat pada pekan ini, meski masih kesulitan menembus key level $70.
Level support terdekat berada pada level $67.5, kemudian level support selanjutnya di area $64.
Setup Trading
Rentang Beli: area $71 yang merupakan level tertinggi pada daily candle kemarin.
Stop Loss (SL): Di level $66, di bawah level support $67.5, untuk mengurangi risiko jika harga terus menurun.
Target Profit (TP): Ada tiga target harga yaitu $76, $80 serta $86 sebagai area resistance utama.
Potensi Keuntungan dan Kerugian
Potensi Kerugian: Jika membeli di level $71 dan harga turun ke SL ($66), kerugian potensial adalah $5 per saham, atau sekitar -7%.
Potensi Keuntungan:
Ke target pertama ($76): keuntungan potensial adalah $5 per saham, atau sekitar +7%.
Ke target kedua ($80): keuntungan potensial adalah $9 per saham, atau sekitar +13%.
Ke target ketiga ($86): keuntungan potensial adalah $15 per saham, atau sekitar +21%.
Perlu diingat bahwa ini adalah analisis teknikal berdasarkan data saat ini dan dapat berubah dengan dinamika pasar. Selalu lakukan penelitian dan pertimbangan sendiri sebelum membuat keputusan investasi atau trading.
Ekspektasi Pendapatan dan Laba
Analisis menunjukkan ekspektasi pendapatan dan laba untuk kuartal pertama 2024. Konsensus perkiraan pendapatan untuk MKC adalah sebesar $1.56 miliar, yang menunjukkan penurunan sebesar 0.8% dari periode yang sama tahun sebelumnya. Di sisi lain, perkiraan laba per saham (EPS) menunjukkan penurunan sebesar 1.7% dari $0.59 per saham menjadi $0.58 per saham. Sementara pada kuartal sebelumnya, MKC melaporkan pendapatan sebesar $1.753 miliar, yang mengalami penurunan dari ekspektasi analis sebesar $1.79 miliar. Namun, EPS perusahaan pada kuartal tersebut mengalami kejutan positif dengan mencapai $0.85 per saham, melebihi ekspektasi analis.
Kinerja Historis Saham dan Pendapat Analis
Saham McCormick & Company, Inc (MKC) telah mengalami fluktuasi selama beberapa periode terakhir. Pada tanggal 26 Maret 2024, harga saham MKC ditutup pada $69.48, menunjukkan kenaikan sebesar 1.1% dari penutupan sebelumnya. Berbagai analis dari perusahaan-perusahaan terkemuka memberikan pendapat mereka terhadap saham MKC. Analis dari Consumer Edge Research, Barclays, Stifel, dan TD Cowen telah memberikan peringkat dan perkiraan harga target mereka.
Consumer Edge Research: Connor Rattigan menurunkan peringkat dari "Overweight" menjadi "Equal-Weight" pada tanggal 22 Januari 2024.
Barclays: Lauren Lieberman mempertahankan peringkat "Equal-Weight" dan menurunkan harga target menjadi $71 pada tanggal 16 Januari 2024.
Stifel: Matthew Smith mempertahankan peringkat "Hold" dan menurunkan harga target menjadi $70 pada tanggal 4 Oktober 2023.
TD Cowen: Robert Moskow memberikan peringkat "Market Perform" dan menetapkan harga target sebesar $87 pada tanggal 13 September 2023.
Faktor Penggerak Saham
Ada beberapa faktor yang dapat mempengaruhi kinerja saham McCormick & Company, Inc (MKC) pada periode pra-rilis laporan keuangan, antara lain:
Inflasi Biaya: MKC menghadapi tekanan dari inflasi biaya yang mempengaruhi kinerja margin perusahaan.
Biaya Pemasaran dan Administrasi: Peningkatan biaya pemasaran dan administrasi, termasuk biaya karyawan dan biaya pemasaran merek, juga menjadi perhatian.
Lanskap Konsumen: Kondisi ekonomi global yang menantang juga dapat mempengaruhi volume penjualan perusahaan.
Pengaruh Valuta Asing: Kehadiran internasional MKC membuatnya rentan terhadap risiko perubahan nilai tukar valuta asing.
Meskipun menghadapi tantangan, MKC terus fokus pada strategi pricing yang efektif dan akuisisi yang cerdas untuk mendukung pertumbuhan perusahaan.
Kesimpulan
Walau ekspektasi laba dan pendapatan MKC menunjukkan penurunan, beberapa faktor seperti strategi pricing yang efektif dan akuisisi cerdas dapat membantu perusahaan mengatasi tantangan. Namun, investor harus mempertimbangkan dengan hati-hati semua faktor yang mempengaruhi kinerja saham sebelum membuat keputusan investasi. Dengan mempertimbangkan analisis saham ini, investor dapat membuat keputusan yang lebih terinformasi sebelum rilis laporan keuangan MKC.
*Disclaimer:
This analysis is based on historical price movements and technical indicators. Investors are advised to conduct their own research and consult with financial advisors. The stock market is inherently volatile, and past performance does not guarantee future results. This information is provided for general information purposes only. Consider your investment objectives, financial resources and other relevant circumstances carefully before investing. This is not an invitation or an offer to invest, nor is it financial advice or a recommendation to buy or sell any investment.
