Analisis Saham - Unity Software Inc. (NYSE: U)

Aries Yuangga, Wakil Penasihat Berjangka

Unity Software Inc. (NYSE: U) adalah salah satu saham paling dibenci pasar sejak 2022, turun lebih dari -80% dari ATH-nya. Namun, di balik kekacauan tersebut, Unity mulai menunjukkan tanda-tanda infleksi besar:

✅ CEO, CFO, dan CTO baru sudah mulai mengeksekusi transformasi bisnis.
✅ Segmentasi bisnis menjadi "strategic" vs. "non-strategic" memperjelas arah perusahaan.
✅ Estimasi free cash flow $500 juta di 2026 menunjukkan valuasi U saat ini undervalued.

Dengan valuasi hanya 23x forward FCF dan narasi restrukturisasi yang solid, Unity berpotensi mengalami re-rating besar di 12–18 bulan ke depan.

Analisis Teknikal

• Harga Saat Ini: $22.31

• Reversal Breakout: Break diagonal resistance sejak Februari.

• Pattern Terbentuk: Cup & Handle di low TF (1H), menandakan awal akumulasi.

• Area Kunci:

• Buy Zone: $20.26 – $18.13

• Minor Resistance: $23.40

• Major Resistance / TP1: $25.35

• TP2: $30.87

Setup Trading

• Entry Ideal (Buy Zone):
  Antara $18.13 – $20.26 untuk akumulasi bertahap.

• Stop Loss (SL):
  Di bawah $15.41 (invalidation structure).

• Target Profit (TP):

• TP1: $25.35

• TP2: $30.87

• TP3 (Bull Case): $36+ (summer 2026)

Potensi Keuntungan dan Risiko

• Potensi Kerugian:
  Entry $20 → SL $15.4 = -23%

• Potensi Keuntungan:

• TP1: +25%

• TP2: +52%

• TP3: +80%

Risk-reward profile sangat menarik bagi swing trader dan investor yang ingin ambil posisi di inflection play berbasis FCF.

Fundamental Kunci & Katalis

Pandangan Analis

• Wall Street Rating: BUY (3.93 dari 5)
  Dari 29 analis:
  ✅ 11 Strong Buy
  ✅ 5 Buy
  ⚠️ 13 Hold
  ❌ 0 Sell / Strong Sell

• Target Konsensus 12 Bulan:
  $26 – $34 (median $29.50)
  → Implied upside +32% – 52%

Mayoritas analis menganggap valuasi Unity sudah “price-in” seluruh ketakutan pasar, terutama penurunan jangka pendek Q1 2025.

Kesimpulan

Unity Software saat ini bukan saham pertumbuhan biasa—ini adalah inflection setup klasik:

✅ Valuasi murah (23x FCF)
✅ Manajemen baru
✅ Bisnis makin ramping & fokus
✅ Potensi narasi AI dan monetisasi engine

Dengan kemungkinan margin ekspansi & restrukturisasi tuntas di 2025, Unity siap menjadi salah satu rebound terbesar dalam sektor SaaS / gaming tech menjelang 2026.

Rating: STRONG BUY untuk investor yang siap tahan volatilitas dan sabar menunggu transformasi.

*Disclaimer:

This information is provided for general information purposes only. Consider your investment objectives, financial resources and other relevant circumstances carefully before investing. This is not an invitation or an offer to invest, nor is it financial advice or a recommendation to buy or sell any investment.