Analisis Saham - Danaher Corporation (DHR)
Aries Yuangga, Wakil Penasihat Berjangka
Danaher Corporation (NYSE: DHR), sebuah perusahaan terkemuka di bidang desain, manufaktur, dan pemasaran produk profesional, medis, serta komersial, dijadwalkan untuk mengumumkan laporan pendapatannya pada hari ini, 22 Oktober 2024, sebelum pasar dibuka. Perusahaan yang beroperasi melalui empat segmen utama: Bioteknologi, Ilmu Kehidupan, Diagnostik, dan Solusi Lingkungan & Terapan, diharapkan menjadi perhatian utama para investor, mengingat performa historisnya dan dampaknya terhadap industri yang luas. Dengan nilai kapitalisasi pasar yang kuat, laporan pendapatan kuartalan DHR akan menjadi kunci dalam menentukan arah pergerakan saham di bulan-bulan mendatang.
Berdasarkan grafik saham DHR saat ini:
Analisis Teknikal
DHR telah mengalami peningkatan 18% sejak awal tahun dan 9% sejak 6 bulan terakhir, menunjukkan dominasi bullish trend yang konsisten dalam jangka menengah.
Saham DHR masih berada di atas uptrend line sejak awal September walau masih tertahan di level resistance $278.
Saat ini, DHR sedang retrace ke area demand fibonacci 61.8% dan ada kemungkinan untuk terapresiasi ke level resistance selanjutnya.
Support selanjutnya pada area $271 dan $267.
Setup Trading
Rentang Beli: area $270-$272 yang merupakan area retracement fibonacci.
Stop Loss (SL): Di level $265, di bawah support $267, untuk mengurangi risiko jika harga terus menurun.
Target Profit (TP): Ada tiga target harga yaitu $278, $285 serta $293 sebagai area resistance utama.
Potensi Keuntungan dan Kerugian
Potensi Kerugian: Jika membeli di median rentang beli, atau sekitar level $271 dan harga turun ke SL ($265), kerugian potensial $6 per saham, atau sekitar -2.21%.
Potensi Keuntungan:
Ke target pertama ($278): potensi keuntungan $7 per saham, sekitar +2.58%.
Ke target kedua ($285): potensi keuntungan $14 per saham, sekitar +5.17%
Ke target ketiga ($293): potensi keuntungan $22 per saham, sekitar +8.12%
Perlu diingat bahwa ini adalah analisis teknikal berdasarkan data saat ini dan dapat berubah dengan dinamika pasar. Selalu lakukan penelitian dan pertimbangan sendiri sebelum membuat keputusan investasi atau trading.
Proyeksi Pendapatan dan Kinerja Keuangan Terbaru
Dalam laporan sebelumnya yang diumumkan pada 23 Juli 2024, Danaher melaporkan laba per saham (EPS) sebesar $1,72, melampaui ekspektasi analis sebesar $0,15, sementara pendapatan aktual mencapai $5,74 miliar, juga mengalahkan estimasi sebesar $157,76 juta. Untuk kuartal yang akan diumumkan pada 22 Oktober 2024 ini, konsensus analis memperkirakan EPS normalisasi sebesar $1,57 dan EPS berbasis GAAP sebesar $1,12. Pendapatan diperkirakan mencapai $5,59 miliar, yang menandakan penurunan 18,6% dibandingkan periode yang sama tahun lalu. Perlu dicatat bahwa dalam 30 hari terakhir, tidak ada revisi signifikan pada estimasi EPS oleh analis. Hal ini mencerminkan keyakinan mereka bahwa DHR akan mencapai angka-angka yang telah diproyeksikan, meskipun tekanan makroekonomi mungkin mempengaruhi beberapa segmen bisnisnya.
Perkembangan Terbaru Perusahaan
Segmen utama Danaher, termasuk Diagnostik, Ilmu Kehidupan, dan Bioteknologi, memainkan peran penting dalam hasil pendapatan perusahaan. Konsensus analis memperkirakan penjualan total dari segmen Diagnostik akan mencapai $2,19 miliar, yang mencerminkan penurunan sebesar 2,6% dari tahun sebelumnya. Sementara itu, segmen Ilmu Kehidupan diproyeksikan menghasilkan penjualan sebesar $1,77 miliar, meningkat sebesar 4% dari kuartal sebelumnya, mencerminkan momentum positif dalam bisnis terkait penelitian genetik, DNA, dan RNA. Di sisi lain, segmen Bioteknologi, yang merupakan salah satu andalan perusahaan dalam beberapa tahun terakhir, diperkirakan mengalami penurunan penjualan sebesar 3,1% menjadi $1,61 miliar. Analis juga memprediksi bahwa laba operasi dari segmen ini akan mencapai $392,48 juta, lebih rendah dari $417 juta yang dilaporkan pada kuartal yang sama tahun lalu. Dengan angka-angka ini, tampak bahwa beberapa segmen utama DHR sedang menghadapi tantangan, sementara yang lain menunjukkan pertumbuhan stabil yang dapat mendukung performa jangka panjang perusahaan.
Selain pendapatan dan kinerja segmen, saat ini, Danaher mempertahankan dividen kuartalan sebesar $0,27 per saham. Dividen ini akan dibayarkan pada 25 Oktober 2024 kepada para pemegang saham yang tercatat pada 27 September 2024. Dividen yang stabil ini mencerminkan komitmen perusahaan untuk memberikan pengembalian yang konsisten kepada pemegang saham meskipun menghadapi tantangan dalam beberapa segmen. Meskipun persentase hasil dividen DHR relatif kecil dibandingkan dengan beberapa perusahaan lainnya, kebijakan dividen yang dipertahankan memberikan kepercayaan kepada investor mengenai kestabilan keuangan Danaher. Dengan komitmen berkelanjutan untuk membagikan dividen dan menjaga posisi keuangan yang solid, Danaher terus menjadi pilihan menarik bagi investor yang mencari kombinasi antara pertumbuhan dan pengembalian yang stabil.
Pandangan Analis
Pandangan analis terhadap saham DHR saat ini cukup optimis. Menurut data dari Capital IQ, mayoritas analis yang meliput saham Danaher memberikan peringkat "outperform" dengan target harga yang bervariasi antara $250 hingga $310. Salah satu firma riset, Evercore ISI Group, baru-baru ini menaikkan target harga DHR dari $275 menjadi $278 per saham. Secara keseluruhan, target harga rata-rata saham Danaher berkisar di $290, yang mencerminkan potensi kenaikan dari harga saham saat ini. Namun, dengan perkiraan penurunan laba per saham sebesar 22,8% secara tahunan, beberapa analis tetap berhati-hati dalam jangka pendek, terutama mengingat tantangan dalam segmen Bioteknologi dan Diagnostik.
Kesimpulan
Danaher Corporation (DHR) tetap menjadi pemain utama di industri bioteknologi, ilmu kehidupan, dan diagnostik, meskipun menghadapi beberapa tantangan dalam beberapa segmennya. Dengan laporan pendapatan yang dijadwalkan diumumkan hari ini, investor akan memantau hasil aktual untuk memvalidasi proyeksi EPS sebesar $1,57 dan pendapatan $5,59 miliar, yang menandakan penurunan dari tahun lalu. Sementara itu, stabilitas dividen sebesar $0,27 per saham mencerminkan komitmen Danaher terhadap pengembalian pemegang saham. Analis optimis dengan rekomendasi "outperform" dan target harga hingga $310, meskipun beberapa risiko tetap ada di segmen tertentu.
*Disclaimer:
This information is provided for general information purposes only. Consider your investment objectives, financial resources and other relevant circumstances carefully before investing. This is not an invitation or an offer to invest, nor is it financial advice or a recommendation to buy or sell any investment.
