Analisis Saham* - Microsoft Corporation (MSFT)
Aries Yuangga, Wakil Penasihat Berjangka
Microsoft Corporation (MSFT) adalah salah satu perusahaan teknologi terkemuka di dunia yang bergerak dalam pengembangan dan dukungan perangkat lunak, layanan, perangkat, dan solusi. Perusahaan ini didirikan oleh Paul Gardner Allen dan William Henry Gates III pada tahun 1975 dan berkantor pusat di Redmond, Washington, USA. Microsoft beroperasi melalui tiga segmen bisnis utama: Productivity and Business Processes, Intelligent Cloud, dan More Personal Computing. Dengan pengumuman pendapatan yang dijadwalkan hari ini, 30 Juli 2024, perhatian investor dan analis tertuju pada kinerja keuangan perusahaan ini, terutama pada segmen cloud dan kecerdasan buatan (AI) yang menjadi pendorong utama pertumbuhan.
Berdasarkan grafik saham MSFT saat ini:
Analisis Teknikal
Saham MSFT telah meningkat sekitar 16% sejak awal tahun 2024 dan baru mencapai all time high di area $468 pada awal Juli lalu.
Trend bullish yang terlihat dalam jangka panjang dan menengah memberikan optimisme bahwa MSFT masih mungkin mencetak ATH lebih tinggi.
Kini MSFT retrace ke area fibonacci 78.2% sebagai support utama di H4.
Support selanjutnya berada pada $418 dan $406.
Setup Trading
Rentang Beli: area $420-$428 yang merupakan demand area dan fibo 61.8%-78.6%..
Stop Loss (SL): Di level $400, di bawah support $406, untuk mengurangi risiko jika harga terus menurun.
Target Profit (TP): Ada tiga target harga yaitu $450, $468 serta $500 sebagai area resistance utama.
Potensi Keuntungan dan Kerugian
Potensi Kerugian: Jika membeli di median rentang beli, atau sekitar level $424 dan harga turun ke SL ($400), kerugian potensial $24 per saham, atau sekitar -5.66%.
Potensi Keuntungan:
Ke target pertama ($450): keuntungan potensial adalah $26 per saham, atau sekitar +6.13%.
Ke target kedua ($468): keuntungan potensial adalah $44 per saham, atau sekitar +10.38%
Ke target ketiga ($500): keuntungan potensial adalah $76 per saham, atau sekitar +17.93%
Perlu diingat bahwa ini adalah analisis teknikal berdasarkan data saat ini dan dapat berubah dengan dinamika pasar. Selalu lakukan penelitian dan pertimbangan sendiri sebelum membuat keputusan investasi atau trading.
Proyeksi Pendapatan dan Kinerja Keuangan Terbaru
Pada kuartal terakhir yang diumumkan pada 25 April 2024, Microsoft melaporkan EPS normalisasi sebesar $2.94, mengalahkan estimasi sebesar $0.10, dan EPS GAAP sebesar $2.94, mengalahkan estimasi sebesar $0.11. Pendapatan tercatat sebesar $61.86 miliar, mengalahkan estimasi sebesar $977.92 juta. Untuk kuartal yang akan diumumkan hari ini, analis memproyeksikan EPS normalisasi sebesar $2.94, EPS GAAP sebesar $2.93, dan pendapatan sebesar $64.44 miliar. Microsoft telah konsisten mengalahkan estimasi pendapatan dan EPS analis selama delapan dari sepuluh kuartal terakhir, termasuk lima kuartal berturut-turut. Pada kuartal yang sama tahun lalu, perusahaan melaporkan pendapatan sebesar $56.19 miliar dan EPS sebesar $2.69. Segmen Intelligent Cloud, yang mencakup layanan cloud publik, privat, dan hybrid serta produk server, menjadi pendorong utama pertumbuhan perusahaan dengan Azure diperkirakan tumbuh sekitar 30% tahun-ke-tahun. Momentum adopsi layanan cloud dan AI diharapkan terus mendorong kinerja kuat segmen ini. Segmen Productivity and Business Processes, yang mencakup produk seperti Microsoft Office dan LinkedIn, serta segmen More Personal Computing, yang mencakup produk seperti Windows, Surface, dan Xbox, juga diperkirakan menunjukkan pertumbuhan positif.
Perkembangan Terbaru Perusahaan
Microsoft terus berinvestasi dalam teknologi AI, terutama melalui platform Azure dan produk seperti Copilot. Analis dari Wedbush memperkirakan bahwa implementasi Copilot di kalangan pelanggan Microsoft dapat menambah pendapatan sebesar $25 miliar pada tahun fiskal 2025. Peningkatan adopsi AI diperkirakan akan mendorong lebih dari 70% basis pelanggan Microsoft untuk menggunakan fungsionalitas AI dalam tiga tahun ke depan. Divisi gaming Microsoft, yang dipimpin oleh Xbox, juga menjadi perhatian utama. Perusahaan telah melakukan beberapa akuisisi terkait gaming dalam beberapa tahun terakhir dan direncanakan akan merilis konsol baru dalam beberapa tahun mendatang. Penutupan Xbox 360 Marketplace baru-baru ini setelah hampir 19 tahun beroperasi menunjukkan fokus Microsoft untuk memajukan pengalaman gaming melalui platform terbaru. LinkedIn, unit Microsoft, baru-baru ini mengajukan penyelesaian sementara untuk gugatan class action yang menuduh platform tersebut menggelembungkan metrik iklan video. LinkedIn setuju untuk membayar sekitar $6.6 juta untuk menyelesaikan gugatan tersebut dan akan menggunakan auditor pihak ketiga untuk meninjau metrik iklan selama dua tahun ke depan.
Pandangan Analis
Berikut adalah beberapa pandangan dan target harga terbaru dari analis untuk saham Microsoft pada bulan Juli:
Wedbush: Outperform, target harga $550
Piper Sandler: Overweight, target harga $485
TD Cowen: Buy, target harga $495
Bank of America: Buy, target harga $510
Mizuho: Outperform, target harga $480
BMO Capital: Outperform, target harga $500
Argus Research: Buy, target harga $526
Analis dari Wedbush, Daniel Ives, melihat potensi besar dalam pertumbuhan AI dan cloud, menyebutkan bahwa Microsoft berada di "kursi pengemudi" dalam gelombang AI.
Kesimpulan
Microsoft Corporation (MSFT) terus menunjukkan kinerja yang solid dengan pendapatan dan EPS yang konsisten mengalahkan estimasi analis. Fokus utama pada pertumbuhan segmen Intelligent Cloud dan adopsi teknologi AI seperti Azure dan Copilot memberikan prospek pertumbuhan yang positif. Divisi gaming dan produk seperti Xbox juga menunjukkan potensi pertumbuhan jangka panjang. Dengan dukungan dari analis yang memberikan rating positif dan target harga tinggi, Microsoft diperkirakan akan terus memimpin dalam inovasi teknologi. Pengumuman pendapatan hari ini diharapkan akan mencerminkan momentum pertumbuhan ini dan memperkuat posisi Microsoft sebagai salah satu pemain utama di industri teknologi.
*Disclaimer:
This information is provided for general information purposes only. Consider your investment objectives, financial resources and other relevant circumstances carefully before investing. This is not an invitation or an off
