Analisis Saham - CrowdStrike Holdings, Inc. (CRWD)
Aries Yuangga, Wakil Penasihat Berjangka
CrowdStrike Holdings, Inc. (CRWD), perusahaan yang dikenal dengan solusi keamanan siber berbasis cloud, baru saja merilis laporan pendapatan terbarunya pada 26 November 2024. Berpusat di Austin, Texas, CrowdStrike menawarkan berbagai layanan seperti perlindungan endpoint, manajemen identitas berbasis Zero Trust, hingga intelijen ancaman. Dalam laporan ini, CRWD memberikan gambaran solid tentang kemampuannya mencetak pertumbuhan di tengah meningkatnya permintaan atas keamanan digital. Namun, hasil keuangan menunjukkan dinamika unik antara pencapaian pendapatan dan laba yang memerlukan analisis lebih lanjut.
Berdasarkan grafik saham CRWD saat ini:
Analisis Teknikal
CRWD mengalami peningkatan 38% sejak awal tahun dan 66% secara YoY, menunjukkan peningkatan yang konsisten dalam jangka panjang.
Kondisi teknikal CRWD yang baru menciptakan higher high di area $372 terpaksa harus mengalami retracement cukup dalam hingga ke level fibonacci 78.6%.
Pasca membentuk support, CRWD berpeluang untuk melanjutkan rally ke area resistance selanjutnya.
Support berikutnya berada pada $344 dan $332.
Setup Trading
Rentang Beli: area $344-$348 yang merupakan area demand utama.
Stop Loss (SL): Di level $328, di bawah support $332, untuk mengurangi risiko jika harga terus menurun.
Target Profit (TP): Ada tiga target harga yaitu $364, $376 serta $392 sebagai area resistance utama.
Potensi Keuntungan dan Kerugian
Potensi Kerugian: Jika membeli di median rentang beli, atau sekitar level $346 dan harga turun ke SL ($328), kerugian potensial $18 per saham, atau sekitar -5.20%.
Potensi Keuntungan:
Ke target pertama ($364): potensi keuntungan $18 per saham, sekitar +5.20%.
Ke target kedua ($376): potensi keuntungan $30 per saham, sekitar +8.67%
Ke target ketiga ($392): potensi keuntungan $46 per saham, sekitar +13.30%
Perlu diingat bahwa ini adalah analisis teknikal berdasarkan data saat ini dan dapat berubah dengan dinamika pasar. Selalu lakukan penelitian dan pertimbangan sendiri sebelum membuat keputusan investasi atau trading.
Hasil Pendapatan dan Kinerja Keuangan Terbaru
Pada kuartal terakhir, CrowdStrike mencatat pendapatan sebesar $1,01 miliar, mengalahkan estimasi analis sebesar $27,08 juta. Hal ini mencerminkan kenaikan signifikan dari kuartal sebelumnya, menegaskan kekuatan bisnis berbasis langganan cloud perusahaan. Di sisi laba per saham (EPS) non-GAAP, CrowdStrike melaporkan angka $0,93, lebih tinggi dari estimasi konsensus sebesar $0,81, atau beat sebesar $0,12. Namun, jika dilihat dari EPS berbasis GAAP, CRWD mencatat kerugian sebesar -$0,07, meleset $0,09 dari ekspektasi. Kontras ini mengindikasikan adanya pengeluaran besar yang masih membebani profitabilitas berdasarkan prinsip akuntansi umum. Meskipun demikian, kinerja pendapatan yang solid menunjukkan kemampuan perusahaan untuk mempertahankan pertumbuhan jangka panjangnya di sektor yang sangat kompetitif.
Perkembangan Terbaru Perusahaan
Selain laporan pendapatan, CrowdStrike mendapatkan perhatian dari pasar berkat berbagai perkembangan strategis. Produk berbasis cloud dan fokus pada inovasi keamanan Zero Trust terus memperkuat posisi perusahaan sebagai pemimpin industri. CRWD juga melaporkan peningkatan adopsi oleh pelanggan korporasi di berbagai sektor yang membutuhkan perlindungan data dan identitas di lingkungan digital yang semakin kompleks. Di samping itu, CrowdStrike juga terus berinvestasi dalam teknologi log management dan threat hunting guna memperluas jangkauan layanan mereka. Dengan potensi pertumbuhan yang didukung oleh ekspansi basis pelanggan dan peningkatan kontrak multi-tahun, perusahaan memperkirakan pendapatan kuartal berikutnya mencapai $1,03 miliar. Hal ini menunjukkan tren positif dengan kenaikan dari pencapaian saat ini.
Pandangan Analis
Pasca pengumuman pendapatan, saham CrowdStrike mendapat perhatian besar dari kalangan analis. Goldman Sachs, misalnya, meningkatkan target harga saham CRWD dari $324 menjadi $372 per saham. Citigroup dan Susquehanna bahkan lebih optimis dengan mematok target harga baru sebesar $400, masing-masing naik dari $300 dan $310 sebelumnya. Kenaikan ini mencerminkan keyakinan analis terhadap prospek jangka panjang CrowdStrike, terutama dalam memanfaatkan pertumbuhan pasar keamanan siber yang terus berkembang. Sentimen positif ini juga didukung oleh kemampuan perusahaan dalam mengamankan pertumbuhan pendapatan konsisten, meskipun dihadapkan pada tekanan profitabilitas berbasis GAAP.
Kesimpulan
CrowdStrike Holdings, Inc. (CRWD) menunjukkan performa solid pada laporan pendapatan terbaru, dengan pendapatan $1,01 miliar melampaui ekspektasi dan EPS non-GAAP sebesar $0,93, meski masih mencatat kerugian GAAP sebesar -$0,07. Dari sisi teknikal, saham CRWD menunjukkan potensi penguatan lebih lanjut setelah retracement ke area support $344-$348. Kenaikan target harga oleh analis, termasuk Goldman Sachs dan Citigroup, hingga $400 mencerminkan keyakinan terhadap prospek jangka panjang perusahaan di pasar keamanan siber. Dengan inovasi berkelanjutan pada solusi Zero Trust dan ekspansi basis pelanggan, CRWD tetap menjadi pilihan menarik bagi investor, meski tantangan profitabilitas GAAP perlu diawasi.
*Disclaimer:
This information is provided for general information purposes only. Consider your investment objectives, financial resources and other relevant circumstances carefully before investing. This is not an invitation or an offer to invest, nor is it financial advice or a recommendation to buy or sell any investment.
