Analisis Saham - Dollar Tree, Inc. (DLTR)
Aries Yuangga, Wakil Penasihat Berjangka
Dollar Tree, Inc. (DLTR), salah satu pemain utama di sektor ritel diskon, akan mengumumkan laporan pendapatannya untuk kuartal terakhir pada 4 Desember 2024, waktu setempat. Saham perusahaan ini menjadi perhatian investor, mengingat perannya yang signifikan dalam memenuhi kebutuhan konsumen di pasar ritel dengan harga kompetitif. Sebagai operator dari dua merek utama, Dollar Tree dan Family Dollar, perusahaan ini menghadapi tantangan pertumbuhan di tengah lanskap persaingan yang ketat. Laporan pendapatan ini diharapkan memberikan gambaran tentang kinerja keuangan terbaru serta prospek masa depan perusahaan.
Berdasarkan grafik saham DLTR saat ini:
Analisis Teknikal
Saham DLTR meningkat 11% dalam sebulan ini dan hampir 5% dalam 5 hari terakhir, menunjukkan momentum bullish dalam jangka pendek.
Memang dalam jangka menengah, DLTR mengalami kemunduran, namun telah muncul harapan baru setelah DLTR mampu breakout downtrend line yang menahan laju sejak pertengahan Oktober lalu.
Setelah mampu menciptakan higher high, ada kemungkinan DLTR akan retrace membentuk higher lows sebelum melanjutkan rally ke area resistance selanjutnya.
Support berikutnya berada pada $71 dan $68.
Setup Trading
Rentang Beli: area $70-$72 yang merupakan area retest key level.
Stop Loss (SL): Di level $67, di bawah support $68, untuk mengurangi risiko jika harga terus menurun.
Target Profit (TP): Ada tiga target harga yaitu $75, $78 serta $82 sebagai area resistance utama.
Potensi Keuntungan dan Kerugian
Potensi Kerugian: Jika membeli di median rentang beli, atau sekitar level $71 dan harga turun ke SL ($67), kerugian potensial $4 per saham, atau sekitar -5.63%.
Potensi Keuntungan:
Ke target pertama ($75): potensi keuntungan $4 per saham, sekitar +5.63%.
Ke target kedua ($78): potensi keuntungan $7 per saham, sekitar +9.86%
Ke target ketiga ($82): potensi keuntungan $11 per saham, sekitar +15.49%
Perlu diingat bahwa ini adalah analisis teknikal berdasarkan data saat ini dan dapat berubah dengan dinamika pasar. Selalu lakukan penelitian dan pertimbangan sendiri sebelum membuat keputusan investasi atau trading.
Proyeksi Pendapatan dan Kinerja Keuangan Terbaru
Dollar Tree diproyeksikan mencatat laba per saham (EPS) sebesar $1,07 untuk kuartal terakhir, yang mencerminkan peningkatan 10,3% dibandingkan periode yang sama tahun lalu. Pendapatan perusahaan diperkirakan mencapai $7,45 miliar, naik 1,9% secara tahunan. Namun, perlu dicatat bahwa pada kuartal sebelumnya, perusahaan mencatat EPS sebesar $0,67, jauh di bawah estimasi konsensus $1,03, dengan pendapatan aktual $7,38 miliar, yang juga meleset dari ekspektasi sebesar $7,5 miliar. Sepanjang tahun fiskal, proyeksi EPS untuk Dollar Tree berada di angka $5,35, turun 9,17% dibandingkan tahun sebelumnya, sementara total pendapatan tahunan diperkirakan sebesar $30,71 miliar, hanya naik tipis 0,35% dibandingkan tahun sebelumnya.
Perkembangan Terbaru Perusahaan
Saham Dollar Tree ditutup pada $72.37 pada sesi terakhir, mencatat penurunan 0,32% di tengah kenaikan indeks S&P 500 sebesar 0,56%. Selama bulan terakhir, saham ini telah mengalami kenaikan sebesar 10,61%, melampaui kinerja sektor Retail-Wholesale yang naik 5,95% dan S&P 500 yang naik 3,11%. Dalam hal kinerja segmen, Dollar Tree diperkirakan mencatat penjualan bersih sebesar $4,26 miliar untuk kuartal terakhir, meningkat 6,5% secara tahunan. Sebaliknya, Family Dollar diperkirakan mencatat penurunan penjualan sebesar 3,4% menjadi $3,19 miliar. Penurunan kinerja Family Dollar menjadi sorotan, mengingat perusahaan terus menghadapi tantangan dalam menarik pelanggan di segmen tersebut. Selain itu, jumlah total toko perusahaan diproyeksikan turun menjadi 16.511 dari 16.622 pada tahun sebelumnya. Segmen Family Dollar diperkirakan menutup lebih banyak toko, dengan jumlah yang turun dari 8.350 menjadi 7.761, sementara segmen Dollar Tree diproyeksikan menambah toko baru, naik dari 8.272 menjadi 8.750.
Pandangan Analis
Para analis memiliki pandangan yang beragam terhadap saham Dollar Tree. Rata-rata target harga saham ini adalah $82.25, mencerminkan potensi kenaikan sekitar 13,48% dari harga penutupan terakhirnya. Namun, beberapa institusi seperti Evercore ISI Group baru-baru ini menurunkan target harga mereka menjadi $92,00 dari $94,00 per saham. Saham Dollar Tree saat ini diperdagangkan dengan rasio P/E forward sebesar 13,35, yang lebih rendah dibandingkan rata-rata industri ritel diskon sebesar 21,07, menunjukkan valuasi saham yang relatif menarik. Namun, rasio PEG-nya sebesar 2,83 sedikit lebih tinggi dibandingkan rata-rata industri sebesar 2,56, mencerminkan ekspektasi pertumbuhan laba yang lebih rendah di masa mendatang.
Kesimpulan
Dollar Tree, Inc. (DLTR) bersiap merilis laporan pendapatannya dengan proyeksi EPS sebesar $1,07 dan pendapatan $7,45 miliar, mencerminkan pertumbuhan moderat tahunan. Saham DLTR menunjukkan momentum bullish jangka pendek, meskipun tantangan struktural di segmen Family Dollar dan proyeksi EPS tahunan yang menurun tetap menjadi perhatian. Dengan rasio P/E forward yang lebih rendah dibanding rata-rata industri, saham ini menawarkan valuasi menarik, meskipun rasio PEG-nya lebih tinggi mengindikasikan pertumbuhan terbatas. Analis menetapkan target harga rata-rata $82,25, menandakan potensi kenaikan 13,48%. Investor perlu memantau hasil laporan untuk menilai kelanjutan momentum positif ini di tengah persaingan pasar yang ketat.
*Disclaimer:
This information is provided for general information purposes only. Consider your investment objectives, financial resources and other relevant circumstances carefully before investing. This is not an invitation or an offer to invest, nor is it financial advice or a recommendation to buy or sell any investment.
